Rosalind Evans
Nach einer stagnierenden Phase an der Wall Street im Vorjahr befanden sich die Investmentbanken in einer schwierigen Lage. Die typischen Gewinnmöglichkeiten, wie Beratung oder finanzielle Unterstützung bei Börsengängen oder Übernahmen von Unternehmen, versiegten.
Nach zwei schwierigen Jahren gibt es jedoch einen Silberstreif am Horizont für Banker: künstliche Intelligenz.
Hintergrund:
Die Volatilität der Märkte und die Furcht vor einer rückläufigen Konjunktur haben zu einem drastischen Rückgang der Börsengänge geführt. Im Jahr 2022 sank der US-Börsengangmarkt auf erstaunliche 8 Mrd. USD, was einem Rückgang von 94,8 % entspricht – dem niedrigsten Stand seit 32 Jahren.
Goldman Sachs, im Jahr 2023, spiegelte diesen Abschwung wider. Der ausgewiesene Gewinn ging deutlich zurück, und die Erträge aus dem Investmentbanking sanken um 20 %. Es war ihr niedrigstes Gewinnquartal seit der Rezession Anfang 2020. David Solomon, CEO von Goldman, erklärte, dass ein Großteil der Investmentbanking-Aktivitäten in diesem Jahrzehnt einen historischen Tiefstand erreicht habe.
Ein Umschwung:
Aber es gibt eine Verschiebung. Bis zum Jahr 2023 ist die Zahl der Börsengänge im Vergleich zum Vorjahr um 22 % gestiegen, wobei sich viele auf KI und Technologie konzentrieren. Der britische Chiphersteller Arm war unter diesen Unternehmen, die den Handel an der Nasdaq aufnahmen, das prominenteste. Auch der Börsengang von Instacart war ein weiterer bedeutender Schritt in der Technologiebranche.
Obwohl diese Aktien nach ihrem Börsengang einigen Schwankungen unterworfen waren, ermutigt ihr erfolgreicher Start andere aufstrebende KI- und Technologieunternehmen, einen Börsengang in Betracht zu ziehen.
Fusionen und Übernahmen:
Eine Studie von EY zeigt, dass die meisten US-CEOs, etwa 80 %, im kommenden Jahr KI in ihre Angebote integrieren wollen. Dies wird die Nachfrage nach KI-bezogenen Fusionen und Übernahmen ankurbeln. Mitch Berlin von EY erklärte, dass KI heute eine disruptive Rolle für CEOs spielen und M&A-Aktivitäten dominieren wird.
Die jüngste Übernahme von Splunk, einem KI-integrierten Cybersicherheitsunternehmen, durch Cisco für 28 Milliarden Dollar ist ein Beleg dafür. Der Tech-Analyst Dan Ives prognostiziert für die kommenden Monate einen Anstieg der Fusionen und Übernahmen im Bereich Technologie und Software.
Der kostspielige Vergleich von 3M mit Sanktionen:
Wie das US Office of Foreign Assets Control berichtet, hat 3M einem Vergleich in Höhe von fast 10 Millionen Dollar wegen angeblicher Verstöße gegen iranische Sanktionen zugestimmt. Die Verstöße beziehen sich auf Verkäufe einer 3M-Tochtergesellschaft an eine iranische Strafverfolgungsbehörde zwischen 2016 und 2018. Damit reiht sich das Unternehmen in die Liste der kostspieligen Vergleiche ein, die 3M in diesem Jahr geschlossen hat, darunter ein milliardenschwerer Vergleich im Zusammenhang mit giftigen Substanzen im Trinkwasser und eine weitere Auszahlung in Höhe von 6 Milliarden Dollar im Zusammenhang mit fehlerhaften Kampfstöpseln.
Costco’s Healthcare Dive:
Costco, das für seine Großeinkaufsangebote bekannt ist, steigt nun auch in den Gesundheitsbereich ein. In Zusammenarbeit mit Sesame, einer Plattform für das Gesundheitswesen, bietet Costco seinen Mitgliedern jetzt medizinische Online-Beratungen ab 29 Dollar an. Der Schritt von Costco spiegelt den von Amazon, CVS und Walgreens wider, da die Nachfrage nach einem sofortigen Zugang zur Gesundheitsversorgung jenseits der konventionellen Krankenhausumgebung wächst.
Während sich die Investmentwelt an eine sich rasch entwickelnde Landschaft anpasst, die hauptsächlich durch technologische Innovationen angetrieben wird, versuchen auch große Unternehmen, ihre Herausforderungen zu meistern und neue Märkte zu erschließen. Von der Wiederbelebung der Wall Street mit Hilfe der künstlichen Intelligenz über die Sanktionsprobleme von 3M bis hin zu Costcos kühnem Vorstoß ins Gesundheitswesen – die Unternehmenslandschaft ist ständig in Bewegung und spiegelt die Dynamik unserer Zeit wider. Diese Veränderungen machen deutlich, wie wichtig Anpassungsfähigkeit und Weitsicht sind, um sich in der komplexen Geschäftswelt von heute zurechtzufinden.
