Rosalind Evans
Jahrelang hatten die alternden Baby-Boomer aufgrund der geringen Bargeldrenditen kaum eine andere Wahl, als sich mit Blick auf den Ruhestand risikoreicheren Aktienanlagen zuzuwenden. Die jüngste Entscheidung der Federal Reserve, ihren Leitzins zu erhöhen, hat jedoch begonnen, die Landschaft zu verändern. Bargeldbasierte Anlagen erzielen einige der besten Renditen seit über einem Jahrzehnt.
Derzeit liegt die durchschnittliche Rendite eines Online-Sparkontos bei 4,39 %, wie aus den Daten von DepositAccounts.com hervorgeht. Das durchschnittliche einjährige Online-Einlagenzertifikat (CD) bietet eine Rendite von 5,10 %, während einjährige Schatzanweisungen bei 5,46 % liegen.
Finanzexperten nehmen diese Entwicklung zur Kenntnis, wenn sie ihre Kunden beraten, die bereits im Ruhestand sind oder kurz vor der Pensionierung stehen. Viele Berater sind zwar optimistisch, was das neue Ertragspotenzial von Barvermögen angeht, betonen aber auch die anhaltende Bedeutung von Aktien in einem ausgewogenen Rentenportfolio.
Adam Reinert, Chief Investment Officer und COO bei der Marshall Financial Group, erklärte: „Kurzfristige Anlagemöglichkeiten wie Geldmärkte und CDs können eine Rolle spielen, aber ihre Renditen können aufgrund der sich ändernden Geldpolitik volatil sein. Höhere Zinssätze für mittelfristige Anleihen bedeuten jedoch, dass sich die Anleger nicht mehr so stark auf Aktien verlassen müssen.“
Jordan Benold von Benold Financial Planning, der älteren Kunden früher riet, in risikoreichere Anlagen zu investieren, um bessere Renditen zu erzielen, empfiehlt sechsmonatige Schatzanweisungen, weil sie die besten Renditen bei minimalem Risiko bieten. „Angesichts von 5,5 % Rendite für eine der sichersten Anlagen gibt es keinen Grund, sich für risikoreichere Alternativen zu entscheiden“, sagte er.
Laut Malcolm Ethridge, Executive Vice President bei CIC Wealth, sind Einlagenzertifikate besonders für diejenigen von Vorteil, die kurz vor der Pensionierung stehen oder bereits im Ruhestand sind. Durch die Investition in CDs können sich die Menschen vor möglichen wirtschaftlichen Abschwüngen schützen, wenn sie in ihre goldenen Jahre kommen.
Holzberg Wealth Management hat die Kundenportfolios schrittweise so angepasst, dass sie CD-Ladders enthalten – mehrere CDs mit unterschiedlichen Fälligkeiten. „Wenn die Zinsen weiter steigen, werden wir in längerfristige CDs umschichten, um bessere Renditen zu erzielen“, sagte Marcus Holzberg, ein zertifizierter Finanzplaner bei der Firma.
Aktien bleiben jedoch ein wesentlicher Bestandteil einer langfristigen Anlagestrategie. Daniel J. Galli, Gründer und Leiter von Daniel J. Galli & Associates, erklärt, dass Investitionen für einen tatsächlichen Kaufkraftzuwachs mehr verdienen müssen, als dies mit Bargeld allein möglich ist, trotz der damit verbundenen Volatilität.
Jon Ulin, CEO von Ulin & Co. Wealth Management, fügte hinzu, dass die Zinssätze wahrscheinlich sinken werden, so dass diversifizierte Portfolios für langfristiges Wachstum entscheidend sind.
Bargeldanlagen bieten zwar Stabilität, haben aber langfristig auch ihre Nachteile. Nate Creviston von Capital Advisors Ltd. warnte, dass ein zu stark auf festverzinsliche Wertpapiere ausgerichtetes Portfolio seine Gewinne durch die Inflation aufzehren könnte.
Auch der Aktienmarkt entwickelt sich weiterhin gut, so dass es für die Anleger wichtig ist, die Sicherheit, die Bargeld bietet, mit den potenziellen Gewinnen aus Aktien in Einklang zu bringen. „Letztendlich ist es wahrscheinlich am besten, eine Bargeldreserve für zwei bis fünf Jahre zu halten und gleichzeitig in ein diversifiziertes Portfolio zu investieren“, so Konstantin Tsantes, Finanzplaner bei Cetera Advisor Networks LLC.
Da die Zinssätze weiter steigen, gewinnen traditionell sichere Anlagen wie Bargeld, CDs und Schatzbriefe an Attraktivität, insbesondere für diejenigen, die kurz vor dem Ruhestand stehen. Finanzexperten sind sich jedoch einig, dass der Schlüssel zu einem soliden Rentenportfolio nach wie vor in einem ausgewogenen Ansatz liegt. Diese risikoarmen Anlagen versprechen zwar stabile, garantierte Renditen, aber das Potenzial für langfristiges Wachstum und Inflationsabsicherung durch Aktien darf nicht außer Acht gelassen werden. Eine vernünftige Mischung aus beidem, die sorgfältig auf die individuellen Bedürfnisse und finanziellen Ziele zugeschnitten ist, scheint daher der vernünftigste Weg zu sein.
