Rosalind Evans
Die Bankenaufsichtsbehörden haben erhebliche Probleme in den Abwicklungsplänen von vier der bekanntesten amerikanischen Kreditinstitute festgestellt, die ein Schlaglicht auf die Bereitschaft dieser Institute zur Bewältigung einer möglichen finanziellen Notlage werfen.
Entpacken Sie die Ergebnisse: Patientenverfügungen auf dem Prüfstand
Am Freitag gaben die Federal Reserve und die Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) bekannt, dass die von der Citigroup, JPMorgan Chase, Goldman Sachs und der Bank of America im Jahr 2023 eingereichten Patientenverfügungen als unzureichend eingestuft wurden. Lebendige Testamente sind wichtige regulatorische Dokumente, die festlegen, wie diese Finanzgiganten ihren Abwicklungsprozess in einer Krise handhaben würden.
Derivatportfolios: Eine gemeinsame Schwachstelle
Die Aufsichtsbehörden zeigten sich sehr besorgt über die Pläne der Banken, ihre umfangreichen Derivateportfolios abzubauen. Derivate, Finanzkontrakte, die an Vermögenswerte wie Aktien, Anleihen und Zinssätze gebunden sind, stellen bei der Abwicklung eine komplexe Herausforderung dar.
Ein Beispiel für dieses Problem war die Citigroup. Als die Aufsichtsbehörden die Fähigkeit der Citigroup testeten, ihre Verträge mit anderen als den von der Bank geplanten Szenarien abzuwickeln, versagte die Citigroup. Die Aufsichtsbehörden stellten fest: „Eine Bewertung der Fähigkeit des betroffenen Unternehmens, sein Derivateportfolio unter Bedingungen abzuwickeln, die von denen des Plans 2023 abweichen, ergab, dass die Fähigkeiten des Unternehmens wesentliche Einschränkungen aufweisen.“
Die Bedeutung von Patientenverfügungen
Patientenverfügungen, die nach der globalen Finanzkrise von 2008 gesetzlich vorgeschrieben wurden, sind ein wichtiges Regulierungsinstrument. Die größten US-Banken müssen diese Pläne alle zwei Jahre vorlegen und nachweisen, dass sie in der Lage sind, glaubwürdig abzuwickeln, ohne das Finanzsystem zu gefährden. Nachfolgende Einreichungen müssen die festgestellten Schwächen beheben, wobei die nächste Runde im Jahr 2025 fällig ist.
Schwere der Mängel und Unzulänglichkeiten
Während die Pläne von JPMorgan Chase, Goldman Sachs und der Bank of America als „Mängel“ eingestuft wurden, sah sich die Citigroup laut FDIC mit einem noch schwerwiegenderen „Mangel“ konfrontiert. Diese Einstufung deutet darauf hin, dass der Plan der Citigroup keine geordnete Abwicklung nach dem U.S. Konkursgesetz gewährleisten würde. Die Federal Reserve stimmte jedoch nicht vollständig mit der Einschätzung der FDIC überein, so dass die Citigroup insgesamt mit „mangelhaft“ bewertet wurde.
Citigroups Antwort und Verpflichtung
Als Reaktion auf die Feststellungen der Aufsichtsbehörden hat sich die Citigroup verpflichtet, die festgestellten Probleme zu beheben. „Wir sind fest entschlossen, die von unseren Aufsichtsbehörden festgestellten Probleme anzugehen“, erklärte die Bank mit Sitz in New York. Die Citigroup räumte ein, dass ihre Bemühungen beschleunigt werden mussten, und fügte hinzu: „Wir haben zwar erhebliche Fortschritte bei unserer Transformation gemacht, aber wir haben erkannt, dass wir unsere Arbeit in bestimmten Bereichen beschleunigen müssen.“
Trotz der aufgezeigten Unzulänglichkeiten bleibt die Citigroup zuversichtlich, was ihre Abwicklungsfähigkeiten betrifft. „Im Großen und Ganzen sind wir weiterhin zuversichtlich, dass die Citi ohne negative Auswirkungen auf das System oder die Notwendigkeit von Steuergeldern abgewickelt werden kann“, so die Bank.
Der Weg zur Compliance
Die Erkenntnisse der Federal Reserve und der FDIC sind eine wichtige Mahnung für diese Finanzinstitute, ihre Abwicklungsstrategien zu verstärken. Da die nächste Vorlage der Patientenverfügung im Jahr 2025 fällig ist, müssen die Banken sofortige und wirksame Maßnahmen ergreifen, um die festgestellten Schwachstellen zu beseitigen.
Finanzielle Stabilität gewährleisten
Die Bankenaufsichtsbehörden prüfen Patientenverfügungen als wichtigen Prozess, um die Stabilität und Widerstandsfähigkeit des Finanzsystems zu gewährleisten. Da diese bedeutenden Banken daran arbeiten, ihre Mängel zu beheben, unterstreicht dies die fortlaufenden Bemühungen, die erforderlich sind, um sich vor zukünftigen Wirtschaftskrisen zu schützen.
